中国半導体大手が「危機モード」警告、メモリ不足で業界混乱

中国最大手のSMICがメモリチップ供給危機を警告。世界的な供給不足で電子機器メーカーが確保に奔走、過剰発注のリスクも指摘

47%。これは過去1年間で上昇したメモリチップの価格上昇率だ。しかし、価格高騰は始まりに過ぎない。中国最大手の半導体受託製造企業である中芯国際集成電路製造（SMIC）のCEOが業界全体を「危機モード」と表現する事態に発展している。

電子機器メーカーの必死な確保競争

スマートフォンから自動車まで、あらゆる電子機器に不可欠なメモリチップ。その供給が世界規模で逼迫している現状を、SMICは「前例のない供給危機」と位置づけた。同社によると、電子機器メーカー各社は必要な分量を確保するため、通常の2倍から3倍の発注を行っているという。

この過剰発注の背景には、メモリチップなしには製品を完成できないという現実がある。ソニーのゲーム機、トヨタの車載システム、任天堂の携帯ゲーム機——すべてがメモリチップに依存している。供給が止まれば、生産ライン全体が停止するリスクを抱えているのだ。

しかし、この過剰発注は新たな問題を生み出している。SMICは「オーバーブッキング」による市場の歪みを懸念しており、実需を大幅に超えた注文が価格をさらに押し上げる可能性を指摘している。

興味深いのは、この危機の中でSMICが「地元チップ開発企業が市場シェアを獲得する」と予測していることだ。これは単なる楽観論ではない。米中技術摩擦が続く中、中国政府は半導体の国産化を国家戦略として推進しており、海外依存からの脱却を急いでいる。

供給危機は、皮肉にも中国の半導体企業にとって千載一遇の機会となっている。従来なら海外製品を選んでいた企業も、供給確保のために中国製チップに目を向けざるを得ない状況だ。品質面での懸念はあるものの、「ないよりはまし」という現実的判断が働いている。

日本企業にとって、この状況は複雑な意味を持つ。一方で調達コストの上昇は避けられないが、他方でルネサスやソニーセミコンダクタソリューションズなど日本の半導体企業にとっては、需要増加による恩恵も期待できる。

なぜここまでの供給不足が発生したのか。複数の要因が重なっている。

まず、AI技術の急速な普及だ。OpenAIのChatGPTをはじめとする生成AIサービスの爆発的成長により、データセンター向けの高性能メモリ需要が急増した。従来の予測を大幅に上回るペースで需要が拡大している。

加えて、地政学的緊張による供給網の分断も影響している。米国の対中制裁により、中国企業は西側製品の調達が困難になり、限られた供給源に需要が集中している。

さらに、パンデミック後の経済回復により、自動車やスマートフォンの生産が一斉に再開されたことも、需要の急増に拍車をかけた。